V košíku máte Pred pár rokmi ste si kúpili zlatú tehličku za 2 000 eur a dnes by ste ju vedeli odpredať za 3 500 eur. Zarobili ste 1 500 eur, ale ako sa hovorí – je to aj čistý zisk, alebo chce aj štát z toho niečo?
Poďme sa na to pozrieť.
Bežný človek neplatí nič
Väčšina klientov si zlato a striebro kupuje ako bežní ľudia – nepodnikatelia. A tu to môžeme zjednodušiť s tým, že nemusíte čítať celý článok, ale stačí vám nasledujúci odsek. :-)
Ak ste si zlato kúpili ako bežný človek (podľa zákona fyzická osoba – nepodnikateľ), tak neplatíte žiadnu daň. A nezáleží pritom ani na tom, či ste ho držali desať rokov, dva roky alebo niekoľko mesiacov.
Zlato sa podľa zákona považuje za hnuteľnú vec – ako napríklad bicykel alebo auto. Finančná správa pri takomto majetku uvádza, že nie je dôležité, či zlato vlastníte mesiac alebo desať rokov. Rovnako nie je nutné, aby ste predaj uvádzali v daňovom priznaní.
Tehlička je pre zákon jednoducho vec
Daňový zákon sa na zlatú tehličku nepozerá ako na „bezpečný prístav“, „uchovávateľa hodnoty“ ani „poistku proti inflácii“. Vidí predovšetkým hnuteľnú vec.
Pri fyzickom investičnom zlate sa rovnaký princíp používa aj v odbornej daňovej praxi. Poradenská spoločnosť Accace pri fyzickej osobe – nepodnikateľovi výslovne uvádza, že investičné zlato je hnuteľná vec a na príjem z jeho predaja sa má uplatniť oslobodenie podľa § 9 ods. 1 písm. c) zákona o dani z príjmov.
Zlato tu nemá žiadnu tajnú daňovú výnimku. Rovnaký princíp platí aj pri obraze, hodinkách či súkromnej zbierke umeleckých diel. Zákon ich vníma ako hnuteľné veci.
Kde vznikol mýtus piatich rokov?
Možno ste počuli, že niektorí predajcovia hovoria o tom, že zlato musíte vlastniť minimálne päť rokov a potom je oslobodené od dane z príjmov.
Tento mýtus pravdepodobne vznikol zo zámeny pravidiel pri zdaňovaní predaja nehnuteľností. Pri nehnuteľnostiach poznáme päťročný časový test. To znamená, že daň z príjmov za určitých podmienok neplatíte, ak nehnuteľnosť vlastníte viac ako päť rokov. Platí to aj pri pozemkoch.
Pri niektorých cenných papieroch zase môže byť príjem z predaja oslobodený po splnení ročného časového testu a ďalších zákonných podmienok.
Pri súkromne vlastnenom fyzickom zlate však takýto časový test nepotrebujete.
Dve dane, ktoré sa často miešajú
Pri zlate, tak ako pri každom inom tovare, službe alebo investícii, sa môžeme rozprávať o dvoch rozdielnych daniach:
- daň z príjmov pri predaji,
- DPH pri kúpe.
A pri DPH má investičné zlato osobitné postavenie.
Slovenský zákon, rovnako ako pravidlá v EÚ, oslobodzuje investičné zlato od DPH. Neplatí to však pre všetko zlato. Pri bežnom investičnom zlate ide hlavne o mince a tehličky.
Tehličky musia mať rýdzosť najmenej 99,5 %. Mince musia mať rýdzosť minimálne 90 % a musia byť razené po roku 1800.
Aby sme boli podľa zákona presní, mince musia mať rýdzosť aspoň 90 %, byť razené po roku 1800, byť alebo byť bývali zákonným platidlom v krajine pôvodu a za bežných okolností sa nesmú predávať za cenu presahujúcu hodnotu zlata v nich o viac ako 80 %.
Práve preto nedáva zmysel hovoriť všeobecne, že „zlato je bez DPH“. Zlaté šperky alebo historické zberateľské predmety napríklad automaticky rovnaké oslobodenie nemajú.
Predaj striebra, platiny a paládia takto od DPH oslobodený nie je.
Čo ak zlato zdedím alebo dostanem?
Predstavte si, že po starých rodičoch zdedíte niekoľko zlatých mincí. Neviete presne, kedy ich kúpili a často ani za koľko.
Samotné dedenie zlata sa nezdaňuje – rovnako ako dedenie iného majetku. Ak zdedené zlato neskôr ako súkromná osoba predáte, príjem z predaja je oslobodený od dane z príjmov. Takže bločky alebo faktúry si kvôli daniam nemusíte odkladať.
Rovnako to platí pri zlate, ktoré dostanete darom.
A čo ETF, fond alebo „digitálne zlato“?
Ak nechcete fyzické zlato, môžete investovať aj do cenných papierov, ktoré sledujú jeho cenu. V Európe ide často o finančné produkty ETC, hoci sa bežne hovorí aj o „zlatých ETF“.
Tu už platia iné daňové pravidlá.
Ak je konkrétny cenný papier obchodovaný na regulovanom trhu, vlastníte ho viac ako rok a spĺňa aj ďalšie zákonné podmienky, príjem z jeho predaja môže byť oslobodený od dane.
Inak je to pri klasickom podielovom fonde, ktorý vám ponúkne napríklad banka. Vtedy vlastníte podielový list fondu a príjem z jeho vyplatenia sa zdaňuje podľa pravidiel pre príjmy z kapitálového majetku.
V podstate nie je rozhodujúce, či investujete cez banku alebo brokera. Dôležité je, čo právne vlastníte.
A ešte pozor na takzvané digitálne zlato.
Token naviazaný na zlato nie je z daňového pohľadu automaticky fyzická zlatá tehlička ani ETF. Jeho daňový režim závisí od právnej podoby konkrétneho produktu, preto by sme pri ňom oslobodenie od dane nepredpokladali automaticky.
Ako je to pri firmách?
Predstavte si s.r.o., ktorá má na účte voľné peniaze. Časť z nich sa rozhodne uložiť do fyzického investičného zlata ako rezervu. Ak bude neskôr peniaze potrebovať, zlato jednoducho predá.
Pre firmu však neplatí oslobodenie, ktoré má bežný občan, a nepomôže jej ani dlhá doba držby.
Ak firma kúpi zlato za 100 000 eur a predá ho za 120 000 eur, zisk 20 000 eur vstúpi do výsledku hospodárenia a zdaní sa spolu s ostatnými príjmami firmy. Funguje to aj opačne. Ak zlato predá za 80 000 eur, strata 20 000 eur jej výsledok hospodárenia zníži.
Jednu vec si firmy často neuvedomujú: dane sa týmto nemusia skončiť. Keď si majiteľ zisk následne vyplatí ako dividendu, uplatnia sa pravidlá pre zdanenie dividend.
Zlato „vo firme“ a zlato „doma v trezore“ sú teda z daňového pohľadu dva úplne odlišné svety.
Rozdiel je aj pri DPH. Investičné zlato firma kupuje a predáva v režime oslobodenia od DPH. Pri šperkoch, striebre či zberateľských minciach je situácia iná.
A čo živnostník?
Pri živnostníkovi rozhoduje jediná otázka: je zlato súkromné, alebo patrí do podnikania?
Ak si ho kúpi zo súkromných peňazí a do obchodného majetku ho nezaradí, platia preňho rovnaké pravidlá ako pre bežného občana. Predaj je oslobodený bez ohľadu na to, ako dlho zlato držal.
Ak ho však do obchodného majetku zaradí, príjem z predaja je príjmom z podnikania a zdaňuje sa.
A práve tu sa skrýva spomínaných päť rokov.
Keď živnostník zlato z podnikania vyradí a presunie do súkromných rúk, oslobodenie nezíska hneď. Musí počkať päť rokov od vyradenia. Ak ho predá skôr, príjem sa posudzuje podľa pravidiel pre majetok vyradený z obchodného majetku.
Praktické zhrnutie
Bežný občan: Ak si kúpite fyzické investičné zlato ako súkromná osoba, pri jeho kúpe neplatíte DPH a príjem z neskoršieho súkromného predaja je oslobodený od dane z príjmov. Pri cenných papieroch naviazaných na zlato už záleží na konkrétnom produkte a splnení zákonných podmienok.
Firma: Pri fyzickom zlate sa výsledok predaja premietne do hospodárenia firmy. Pri vyplatení zisku majiteľovi môže nasledovať ďalšie zdanenie dividendy.
Živnostník: Ak má zlato súkromne, platia preňho pravidlá ako pre bežného občana. Ak je zlato zaradené v obchodnom majetku, situácia je iná a príjem z predaja vstupuje do podnikania.
Digitálne zlato a tokeny: Oslobodenie od dane nepredpokladajte automaticky. Rozhoduje právna podoba konkrétneho produktu.
Článok má informačný charakter a vychádza z právneho stavu overovaného k septembru 2026. Pri podnikaní, firemnom majetku alebo neštandardných formách vlastníctva je vhodné daňové posúdenie overiť individuálne.
autor článku
Autor myšlienky pravidelného sporenia a investovania v zlate a spolumajiteľ spoločnosti Zlaté sporenie a.s. "Ekonómia a finančníctvo sa vyučuje a prezentuje ako zložitá vec preto, aby tomu ľudia nerozumeli. Mojím cieľom je zrozumiteľne a jasne ukázať základy peňazí, dlhu a financií, aby sme neboli iba bezbrannými spolusediacimi v autobuse, ktorí šoférujú “ tí veľkí”.
